公司理财(第二版)

现任中国人民大学风险投资发展研究中心主任、中国人民大学教授和博士生导师。同时，她还担任北京市政府金融顾问、波士顿中国风险投资研究中心主任、中国科技金融促进会风险投资专业委员会名誉副主任、《中国风险投资年鉴》副主编等。

第1篇 基础篇
第1章 什么是公司理财
第1节 金融与公司理财
第2节 宏观经济与公司理财
第3节 资产负债表、企业的形式和公司理财
第4节 决策与公司理财

第2章 公司理财的环境
第1节 公司内部理财结构
第2节 金融系统及其功能
第3节 金融市场概述
第4节 金融中介概述

第3章 财务报表和财务分析
第1节 理解财务报表
第2节 理解现金流量
第3节 财务比率分析
第4节 财务分析的其他方法

第2篇 价值篇
第4章 货币的时间价值
第1节 货币的时间价值
第2节 终值与现值
第3节 净现值

第5章 风险和收益
第1节 风险和收益的概念
第2节 风险和收益的度量
第3节 投资组合
第4节 资本资产定价模型（CAPM）

第6章 债券和股票的估值
第1节 债券的特性和估值
第2节 股票的特性和估值

第3篇 投资篇
第7章 资本预算与公司投资决策
第1节 公司的投资决策
第2节 常用的资本预算方法
第3节 资本预算的实际应用

第8章 资本预算与相关现金流量
第1节 资本预算与相关现金流量
第2节 确定相关现金流量

第9章 资本成本
第1节 公司投融资决策与资本成本
第2节 加权平均资本成本
第3节 加权平均资本成本可能的误用
第4节 杠杆及其作用
第5节 杠杆对资本成本的影响

第4篇 融资篇
第10章 公司融资与资本结构
第1节 公司融资决策
第2节 资本结构

第11章 公司融资的主要模式
第1节 短期融资
第2节 公司长期融资：股票
第3节 公司长期融资：债券
第4节 公司长期融资：认股权证与可转换债券

第12章 公司股利政策
第1节 公司股利政策
第2节 股利政策对公司发展的作用

第5篇 管理篇
第13章 公司财务计划
第1节 模拟财务报表
第2节 公司增长管理
第3节 现金预算

第14章 公司营运资本管理
第1节 现金管理
第2节 应收账款管理
第3节 有价证券的管理
第4节 存货管理

第15章 公司财务困境
第1节 公司财务困境概述
第2节 公司重整
第3节 公司清算
第4节 财务困境的防范

商业银行也称存款银行，是各国金融机构体系中的骨干力量，它们以经营工商业存放款为主要业务，并为顾客提供汇兑、代收、代客买卖、承兑、代理融通、银行卡等多种服务，其中最重要的是转账结算服务。
现代意义上的商业银行起源于17-18世纪的欧洲。目前，商业银行的发展基本遵循两大主流传统：职能分工型模式和全能型模式。职能分工是指法律限定金融机构必须分门别类各有专司：有经营长期金融的，有经营短期金融的，有专营有价证券买卖的，有专营信托业务的，等等。在这种体制下，商业银行主要经营短期工商信贷业务，这种体制以美、日、英等国为代表。该体制的形成是以20世纪30年代资本主义经济大危机的爆发为契机，在此以前，各国政府对银行经营活动极少限制，许多商业银行都可以综合经营多种业务。大危机中，成批银行破产倒闭，酿成历史上最大的一次货币信用危机，不少经济学家将其归咎于银行的综合经营业务，尤其是长期贷款和证券业务的经营，1933年，美国通过《格拉斯一斯蒂格尔法案》，宣布了商业银行业和投资银行业的分离，随后，有不少国家纷纷效仿。然而，在德国、奥地利、瑞士等国家中，商业银行可以经营一切银行业务，包括各种期限和种类的存款与贷款以及全面的证券业务等，即全能的商业银行。之所以采取全能模式，理由有：通过全面、多样化业务的开展，可以深入了解客户情况；借助于提供各种服务，有利于吸引更多的客户，增强银行竞争地位；可以调剂银行各项业务盈亏，减少乃至避免风险，稳定经营等。
近二三十年来，商业银行的上述两个传统特征和分工界限已被突破并趋向全能化、综合化经营。变化的原因在于：在金融业竞争日益激烈的条件下，商业银行面对其他金融机构的挑战，利润率不断降低，迫使它们不得不从事各种更广泛的业务活动；资金来源结构发生变化，可以获得大量长期资金进行长期信贷和投资活动等业务；在这样的形势下，国家金融管理当局也逐步放宽了对商业银行业务分工的限制等。
在我国，由于各商业银行的管理机制不健全，自律性差，目前实行金融机构分业经营管理，即采用了职能分工型模式。这样做的目的在于促进商业银行健康发展，维护金融秩序。但从长远来看，还是应逐渐向全能型过渡。
公司在日常经营管理中，不可避免地要与商业银行打交道。因此，公司财务人员对商业银行的业务及其运作应有充分了解并与商业银行保持良好关系，以便争取到条件最优惠的贷款并享受银行所提供的种种服务。